是次四川能投發展將發售2.69億股股份，其中90%為國際配售，10%為香港發售。招股價介乎每股1.76港元至2.34港元（下同），每手2,000股，入場費4,727元。以招股價中位數2.05元計，四川能投發展是次股份全球發售所得款項淨額約為5.02億元。招股期由今日（13日）起至下周二（18日）結束，股份預計於12月28日正式掛牌。交銀國際為此次的獨家保薦人。

基石方面，此次公司引入川投國際有限公司、北京恒華偉業科技股份有限公司、寧格朗電氣股份有限公司、四川華東電氣集團有限公司作為基石投資者，按發售價中位數2.05元計，4家基石合共認購H股總數為91,152,000股，相當於緊隨全球發售後發售股份的33.91%（假設超額配股權未獲行使）。

背靠能源投資集團 為宜賓市指定供電服務區內唯一區域電力供應商
四川能投發展股東的豐富資源及關係有助於確保公司鞏固優勢及發展業務。其中，能源投資集團是四川能投發展的控股股東，亦是由四川省政府控股的投資公司。能源投資集團與四川省人民政府的良好關係將使四川能投發展享有政府政策支持和豐富資源，為公司新項目的開發及審批提供了有利條件，也將有利於鞏固四川能投發展在供電服務區域內的電站及電網優勢，以及進一步擴大公司在省內區域外的市場份額。

同時，四川能投發展自身亦擁有中國政府特許經營權，是宜賓市行政區劃內依法劃定的供電服務區內唯一地區電力供應商。據招股書信息，截至2017年12月31日，公司供電服務區包括七個縣區以及其周邊的部分區域，面積約9,254平方千米，佔宜賓市總面積的68.6%。截止2017年12月31日，四川能投發展在宜賓市的電力服務人口合共約為3.2百萬名居民，佔宜賓市總人口的57.3%。憑借在宜賓市地區的經營優勢，四川能投發展實現近三年總收益和期內溢利的穩步增長。

「發配售」一體化運營模式 打造多元產業鏈組合
四川能投發展既是電力生產商，也是電力供應服務商。通過採用水力發電、配電及售電的一體化運營模式，公司獲得了相對穩定的電力資源。目前，發電方面，公司總併網水電裝機容量達491,880千瓦，包括自身擁有的約138,680千瓦水電裝機以及其他併網的約353,200千瓦水電裝機。就配電而言，截至2018年6月30日，公司有一座220千伏變電站，19座110千伏變電站及59座35千伏變電站。同時，公司也有約530千米110千伏輸配電線路，1,000千米35千伏輸配電線路及9,108千米10千伏輸配電線路。

據招股書信息，四川能投發展計劃把所得款項淨額約40%用於收購若干電力相關資產的股權，以及收購公司的供電服務區外若干水電廠及其他電力公司。此外，為適應不斷變化的電力市場環境，四川能投發展將在鞏固傳統能源供應市場的基礎上，積極拓展新能源和電力增值服務市場，打造多元化的產業鏈組合。

- 新聞稿有效日期，至2019/01/13為止

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