香港, 2020年10月12日 - (亞太商訊) - 在河北省所有地方貨運鐵路營運商中排名第一及在中國所有地方貨運鐵路營運商中排名第四 的滄港鐵路有限公司（「滄港鐵路」或連同其附屬公司統稱「集團」）宣佈將股份於香港聯合交易所有限公司（「聯交所」）主板上市的詳情。集團經營滄港線，主要提供東行和西行鐵路貨運服務和其他輔助服務，包括裝卸、道路貨運、專用線的營運、維修和保養、鐵路路基及其他鐵路設施建設和若干其他業務。

發售詳情

集團擬發售合共250,000,000股股份（視乎超額配股權而定），其中225,000,000股股份（視乎超額配股權而定及可予重新分配）為國際配售股份，25,000,000股股份（可予重新分配）為香港公開發售股份。每股發售股份指示性發售價範圍介乎0.85港元至1.10港元。經扣除有關全球發售的包銷費用及估計開支，並假設超額配股權未獲行使，而發售價為每股股份0.975港元（即指示性發售價範圍的中位數），估計集資淨額約為199.0百萬港元。

香港公開發售於2020年10月12日（星期一）上午九時正開始，並將於2020年10月15日（星期四）中午十二時正結束。最終發售價及分配結果預期將於2020年10月22日（星期四）公佈。股份預計將於2020年10月23日（星期五）開始在聯交所主板交易，股份代號為2169，每手買賣單位為4,000股。

創陞融資有限公司為是次上市的獨家保薦人。創陞證券有限公司及國泰君安證券（香港）有限公司為聯席全球協調人、聯席賬簿管理人及聯席牽頭經辦人。

投資亮點

擁有優越的鐵路位置及增長潛力
優越的地理位置為集團提供了穩定的業務渠道和增長機會。集團經營之鐵路為滄港線，其始於滄州，終於渤海新區（包含黃驊港），並與朔黃線及邯黃線相連。煤炭運輸佔集團的鐵路貨運貨物總額的大部分，而滄港線的位置將集團置於中國西部產煤量豐富的地區（特別是陝西省、山西省及內蒙古，大量煤礦所在地）以及煤炭缺乏的華東及華南地區之間。

隨著中國經濟的持續增長，中國東部及南部市場對煤炭的需求預期繼續由2019年的1,427.1百萬噸增加至2024年1,494.1百萬噸。中國政府已制定「西煤東運」國家戰略，強調從西向東運煤的重要性。滄港線的位置使得集團成為連接中國煤炭生產區及消耗區的綜合鐵路港口運輸網絡（連同朔黃線及邯黃線）的組成部分，從而受惠於「西煤東運」政策，為其提供與煤炭運輸有關的穩定業務渠道。

根據弗若斯特沙利文報告，黃驊港是中國2018年及2019年煤炭出貨量分別最大及第二大的港口，並將為「一帶一路倡議」及雄安新區開發的重要港口。按2018年及2019年礦石平均每日吞吐量而言，黃驊港在中國所有港口分別排名第八及第十一，預計其貨物吞吐量由2018年的287.7百萬噸增加至2025年的460.0百萬噸，複合年增長率為6.9%，預計未來黃驊港對中國的煤炭運輸及分銷而言將變得更加重要。

有利的政府政策有助集團保持地理優勢
根據鐵路建設的相關政府計劃包括「鐵路十三五規劃」，並無任何建設計劃顯示未來五年會於滄州－黃驊港地區建設可能與集團的鐵路構成潛在競爭的任何新貨運鐵路。中國政府持續調整運輸結構以增加鐵路運輸及減少道路貨運。2018年年底，政府開始禁止卡車在天津港以及渤海其他港口裝卸煤炭。根據國務院的通知 ，2020年，全國鐵路貨運量應比2017年增長30%，京津冀平原及周邊地區的鐵路貨運量應增長40%，長三角地區的鐵路貨運量應增加10%，而汾渭平原的鐵路貨運量應增加25%。

高度的獨家性及免受競爭的影響
集團參與建設專用線路基，若干專用線由其主要鐵路線直接連接至主要本地客戶的工廠或場所。集團透過專用線提供低成本高效率的運輸服務，與主要客戶建立了穩健的合作關係。

滄港線為唯一延伸至黃驊港河口港區（黃驊港東南部的開發區）的鐵路。黃驊港河口港區將有另外四個為最多達5,000噸位的船舶提供服務的碼頭，預計於2022年初投入運營。該等碼頭開始運營後，集團的鐵路運輸到該等碼頭的煤炭可從河口港區通過海運進一步直接運送到於山東擁有碼頭的客戶。

另外，在山東北部（魯北）地區，由於集團的車站靠近幾個主要客戶的場所╱工廠，使其能夠以相對具競爭力的價格從朔黃線運送煤炭予該等客戶。

與主要客戶建立的穩固關係
集團與主要客戶建立了穩固的業務關係，有關客戶包括中國最大的煤炭生產商。集團已經為若干客戶建設了該等客戶擁有的專用線，從集團的主要鐵路線直接延伸至該等客戶的工廠或場所，令鐵路貨運更容易。集團亦透過專用線增加有關客戶的運輸量以及加強其與該客戶關係的獨家性。

全面的業務能力及涵蓋行業各方面營運
集團已具備全面的營運能力，涵蓋客戶（特別是煤炭及礦石相關行業的客戶）的各種運輸及物流需求。除主要業務鐵路貨運外，集團亦提供一系列物流及運輸輔助服務，令其能收益更多元化，深化及加強與客戶的關係，並利用現有關係增加收益。

經驗豐富及盡責的管理團隊
集團由一支對鐵路貨運行業有著全面了解及豐富經驗的管理團隊領導，所有成員在鐵路貨運營運和管理方面均擁有超過十年的經驗。管理團隊於運輸及物流行業的豐富經驗及深厚知識一直以來有助集團物色及獲得鐵路貨運運輸市場的商機，對集團業務的持續發展至關重要。

- 新聞稿有效日期，至2020/11/11為止

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